2025 年，DeepSeek（深度求索）横空出世，降低了 AI（人工智能）技术的应用成本和门槛，细分垂直领域应用端大爆发，行业竞争逻辑也从单一模型比拼转向全栈生态较量。

与此同时，" 百模大战 " 悄然落幕，" 百镜大战 " 如火如荼。国内外科技公司纷纷布局 AI 硬件，使其成为市场焦点。

近日，上海财经大学特聘教授胡延平在接受《每日经济新闻》记者（以下简称每经记者）采访时表示，2025 年 AI 大模型格局从 OpenAI 一骑绝尘转向群雄并起的多极化态势，AI 应用从软件延伸至智能硬件全面开花，不再局限于 Chatbot（聊天机器人）单点形态。

他认为，经过 2025 年 " 百镜大战 " 淬炼的 AI 眼镜产品力显著提升，将成为 2026 年最具成长性的硬件产品，且 2026 年大概率成为 AI 手机元年，但整体进展不会如预期迅猛。

2026 年 AI 领域核心增长点在哪？

2025 年 2 月，" 低成本 + 高性能 " 的 DeepSeek 问世，大幅降低 AI 推理成本，推动 "AI+ 健康 ""AI+ 教育 ""AI+ 办公 " 等垂直领域应用爆发，引发 AI 应用市场洗牌。开源模型与闭源模型差距缩小，加速大模型普及，企业级用户开始大规模部署。

用户数据呈现明显头部集中效应：DeepSeek 凭借极致性能与开源策略，无大规模商业推广下连续两季度登顶国内 AI 应用月活榜，2025 年 1~10 月月均下载量达 3471.9 万；同期，字节跳动旗下豆包依托生态，月均下载量达 3143.6 万。两者占据通用 AI 助手市场绝大部分份额，挤压中小玩家生存空间。

垂直场景成为 AI 应用重要切口。胡延平指出，AI 应用正从语言问答、内容生成向任务达成进化，形成多场景多任务智能体，医疗、教育、能源、制造等行业以及 AI for Science（人工智能驱动科学研究）领域涌现现象级黑马。

Sensor Tower（移动应用数据分析公司）发布的《2025 年 AI 应用市场洞察报告》显示，健康保健、工作教育、生活服务和金融服务等领域，均有超过 200 款应用新增或内置了 AI 相关功能。

麦肯锡指出，2025 年迎来垂直 AI 智能体的爆发，它们通过深度融合行业知识与 AI 能力，释放巨大价值，预计超 70% 的 AI 价值潜力将来自此类应用。

海外 AI 市场同样经历格局轮换。11 月中下旬，谷歌凭借 Gemini 3、Nano Banana Pro 等模型密集发布强势回归，OpenAI 遭遇逆风。

Similar Web 数据显示，截至 2025 年 10 月底，谷歌 Gemini 在桌面和移动端的单次平均使用时长飙升至 7.2 分钟，首次超越了 ChatGPT（约 6 分钟）。

另据 Sensor Tower 的数据，截至 2025 年 11 月底，在 App 下载量上，虽然 ChatGPT 依然以约 7800 万的月度下载量领先，但 Gemini 的追赶速度非常惊人，从 2025 年年中每月约 1500 万下载，一路飙升到 11 月底的约 5200 万下载。

胡延平直言，谷歌发布 Gemini 3 系列产品后，市场看到 OpenAI 不仅模型水准不再有明显优势，而且未来可能难以抗衡谷歌的全栈全生态优势。

反映在资本端，与 OpenAI 深度绑定的上市公司，包括甲骨文、软银、微软、英伟达和 CoreWeave 股价从 10 月底开始集体下跌。

谈及 2026 年 AI 领域的核心增长点，胡延平指出，持续学习能力的大模型、可实时交互的 3D 模型，以及贯通工具、数据与工作流的没有卡点的智能体最值得关注。

AI 手机元年将至但总体进展不会太快

2025 年，科技巨头纷纷押注硬件，抢占下一代人机交互入口，AI 眼镜、AI 手机赛道升温。

谷歌近日携手三星重启 AI 眼镜项目，苹果首款 Apple Glass 预计 2026 年发布，阿里夸克 AI 眼镜、理想 Livis AI 眼镜已正式亮相，创业公司跟进使竞争白热化。

资金端热度高涨，截至 2025 年 12 月，全球 AI 眼镜上下游产业链融资超百亿元人民币，其中国内超 30 起融资事件，总额近 40 亿元人民币。

根据 IDC 数据，2025 年上半年，全球智能眼镜市场出货量达 406.5 万台，同比增长 64.2%。其中，中国出货量突破 100 万台，占据全球 26.6% 的市场份额。瑞银研报预测，全球智能眼镜市场规模将在 2030 年达到 420 亿美元，2040 年升至 1170 亿美元。

不过，AI 眼镜仍面临技术成熟度与隐私合规双重挑战。咨询公司弗若斯特沙利文的报告显示，当前 AI 智能眼镜处于 L2~L3 的过渡阶段，AI 大模型的推理能力仅相当于人类儿童 / 少年的智力水平，尚存在较大技术发展空间。报告预测，AI 智能眼镜将在 2027 年进入 L4 阶段，进化为兼顾智能化、轻量化和长续航功能的计算终端。

胡延平告诉每经记者，" 经历了 2025 年的‘百镜大战’，AI 眼镜产品力、成熟度都达到了新的水准，会是 2026 年最具成长性的硬件产品。" 不过，胡延平也强调，摄像头的隐私侵犯问题是制约其发展的主要公共议题。

AI 手机同样引发市场关注。12 月初，字节跳动联合中兴努比亚推出 " 豆包 AI 手机 "nubia M153，虽遭微信、淘宝等主流 App" 拉黑 "，但其布局仍在加速，12 月 19 日传出正与 vivo、联想、传音等厂商推进合作。

智谱也于 12 月 9 日宣布开源其核心 AI Agent 模型 AutoGLM。该模型被业界视为全球首个具备 "Phone Use"（手机操作）能力的 AI Agent（智能体），能够稳定完成外卖点单、机票预订等长达数十步的复杂操作流程。

IDC 预计，2026 年中国新一代 AI 手机出货量将达 1.47 亿台，同比增长 31.6%，占整体市场 53%。

胡延平表示，2026 年大概率成为 AI 手机元年，但总体进展不会像预期的那样快。

谈及 " 豆包手机 " 模式对互联网生态的影响，他强调，去 App 化是方向，但并非唯一方向，更不能演变为零和游戏，生态应是多对多智能连接，需避免 AI 或大企业借助 AI 成为生态掠食者。

每日经济新闻