作者｜张欣

编辑 |   李玉敏

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新媒体编辑 ｜ 实习生胡琳琳

近日，哈尔滨银行（06138.HK）公布 2023 年财报，其营业收入与净利润实现 " 双增 "，其中净利润同比大增近 25%，在同业 " 增利不增收 " 和 " 盈收双降 " 的背景下显得十分显眼。然而，这样 " 盈收双增 " 的成绩却未得到资本市场认可，3 月 27 日财报发布后，哈尔滨银行股价下跌，截至今日（4 月 2 日）已经跌去 17.74%。

哈尔滨银行成立于 1997 年，于 2014 年 3 月 31 日在港交所上市，为东北地区第一家上市商业银行，在天津、重庆、大连、沈阳、成都、哈尔滨、大庆等地设立了 17 家分行，在 14 个省或直辖市设立了 30 家村镇银行，发起设立东北地区第一家金融租赁公司——哈银金融租赁有限责任公司、黑龙江省第一家消费金融公司——哈尔滨哈银消费金融有限责任公司。

据本报记者梳理，哈尔滨银行年报中要点如下，其中营收净利润 " 双增 " 的背后的 " 秘密 " 最令市场关注。

信营收净利润 " 双增 " 的背后

截至 2023 年末，哈尔滨银行资产总额 8133.29 亿元，较上年末增加 14.1%；全年实现营业收入 132.41 亿元，同比增长 2.88%，净利润 8.88 亿元，同比增长 24.65%。资产质量方面，哈尔滨银行不良贷款率 2.87%，较上年末下降 0.02 个百分点，拨备覆盖率 197.38%，较上年末上升 15.84 个百分点。

哈尔滨银行称，公司主要通过加强资金运用，优化负债结构，加强资产质量管控，多措并举提高了盈利能力。

在 LPR 持续下调、市场利率低位运行以及资产结构变化影响，资产收益率同比下行的大环境下，部分国有大行也只是 " 增利不增收 "，以同区域同业相比，例如东北地区资产规模最大的城商行——盛京银行 3 月 28 日年报显示，其营收和净利润均大降。因此，哈尔滨银行此次年报中的营业收入、净利润双增十分 " 显眼 "。

那么，哈尔滨银行净利润的含金量如何？仔细看报表发现，其营业利润 / 税前利润为 4.57 亿元，同比减少 5.44 亿元，同比下降 54.3%，但同时因为所得税费用中的不可抵扣的费用降低 2.44 亿元，国债利息收入、地方债利息收入、公募基金分红等免税收入也多带来了 3 亿元左右的正向影响，致使税后利润上升。

存款定期化趋势明显

报告期内，哈尔滨银行客户存款总额为人民币 6425.056 亿元，较上年末增加人民币 846.798 亿元，增幅 15.2%。其中，个人定期存款占比为 62.3%，而去年这一比例为 56%。这说明，存款定期化趋势明显。" 目前来说的话，大家的投资意向会比较少一点，所以大家倾向于买长期的存款产品以求避险。" 一位商业银行公司部人士告诉 21 世纪经济报道记者。

净利差、净利息收益率均下降，预计未来银行业 " 资产荒 " 压力犹存

2023 年，哈尔滨银行的净利差由上年的 1.58% 下降至 1.56%，净利息收益率由上年的 1.55% 下降至 1.43%。

哈尔滨银行在年报中表示，受存款财富属性增强，较高成本的定期存款占比提高，存款付息率保持刚性，导致净利息收益率水平较同期略有下降。

展望 2024 年，哈尔滨银行董事会认为，内外部环境仍然存在不确定性，银行业资产荒压力犹存，对实体经济持续让利，存款市场竞争更为激烈，净利差、净利息收益率预计仍将面临压力。为此，哈尔滨银行进一步加强资产负债主动管理，结合市场环境优化资产组合和信贷结构，多渠道拓展负债来源，逐步构建兼具流动性和收益性的资产组合，多元稳定、成本集约的融资结构，确保净利差、净利息收益率基本稳定。

首次反向追薪

值得注意的是，据哈尔滨银行年报披露，对于因存在明显过失或未尽到审慎管理义务，导致职责范围内风险超常暴露的高级管理人员和关键岗位人员，对其相应期限内的绩效薪酬进行追索扣回。2023 年度，该行绩效薪酬追索扣回 470 余万元，涉及 199 人次。

年报显示，哈尔滨银行拥有在职员工 7087 人，其中总行员工 1316 人、哈尔滨分行 2357 人，员工的平均年龄为 37.55 岁，入行满 10 年或以上的员工 4661 人，占比 65.77%，本科及以上学历的员工 6493 人，占比 91.62%，全年员工流失率 2.97%，关键人才流失率 0.81%。与上年度相比，哈尔滨银行在职员工人数增加 262 人，年增长率 3.84%，员工流失率下降 0.97 个百分点，关键人才流失率下降 0.15 个百分点。

零售存款余额为区域首位

截至 2023 年 12 月 31 日，哈尔滨银行零售存款本外币合计总额为 4451.140 亿元，较上年末 增加人民币 763.460 亿元，增幅为 20.7%。2023 年，该行零售存款本外币合计平均结余为 4254.690 亿元，较上年增长人民币 922.889 亿元，增幅为 27.7%。根据中国人民银行黑龙江省分行统计，报告期末，哈尔滨分行零售存款余额在当地市场份额为 19.1%，连续六年为区域市场排名首位。

截至 2023 年 12 月 31 日，哈尔滨银行拥有零售客户 1464.76 万户，较去年同期增长 36.33 万户。个人金融资产（本外币合计）超过人民币 5 万元的零售客户数达到 125.47 万户，较去年同期增长 19.89 万户，增幅 18.84%。

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