格隆汇 10 月 27 日｜今日光刻胶、存储芯片、算力硬件等方向涨幅居前，沪指上涨 0.8% 报 3981 点，逼近 400 点，半导体材料 ETF、科创半导体 ETF 分别涨 3.22% 和 2.21%。

消息面上：①中美吉隆坡经贸磋商：就稳妥解决多项重要经贸议题形成初步共识。该消息提升市场风险偏好。

②光刻胶领域取得新突破，指导开发出可显著减少光刻缺陷的产业化方案。

③台积电、寒武纪、海光实现了 Q3 亮眼业绩后，闻泰科技 Q3 半导体业务收入创历史新高，净利润同比 +279.29%，环比 +389.69%，印证半导体产业景气度高涨。

④国产 AI 芯片公司沐曦股份 IPO 获科创板上市委会议通过，另一国产 AI 芯片公司摩尔线程于 9 月 26 日过会。

申万宏源指出，顺周期和价值行情暂时无法引领总体指数再上台阶，调整波段已接近尾声，A 股有效突破最终还是要等科技引领。

相关产品，及截至发稿涨跌幅：

聚焦半导体国产替代设备 + 材料：科创半导体 ETF ( 588170 ) ，+2.21%，近 20 日合计净流入 30 亿元，成份股涵盖中微公司（刻蚀设备）、拓荆科技（薄膜沉积设备）、华海清科（CMP 设备）、沪硅产业（300mm 硅片）、天岳先进（碳化硅衬底）。

半导体产业链上游生产设备代表：半导体材料 ETF ( 562590 ) ，+3.22%，近 20 日合计净流入 5 亿元包含北方华创（半导体设备）、中微公司（刻蚀设备）、沪硅产业（硅片）、南大光电（ArF 光刻胶）。