回暖回合_ZAKER新闻

美伊局势开始进入新阶段，美国将加大攻击扩大战果，以免陷入持久战，虽然油价在涨，但是相关战争链股票都在回调。

主要是短期涨多了，而且美国一旦取得战果就很容易让油价回调，伊朗能不能撑住这波攻势是未知的，加上 Ai 方面，存储频繁有新叙事，促进相关的科技股回暖。所以市场进入了回暖回合。

AI 方面存储的龙头股们美光即将发布业绩，只要最后出来的估值低，大概率还会新高，类似佰维存储的表现，不过，存储炒起来，A 股又在大面积浑水摸鱼。对于科技股，战争影响情绪是必然的，估值也是有压力的，是时候从大涨的 ai 回到回调的化工里了。

化工股普遍回调，龙头宝丰冲高大跳水，但如果看到期货这些跟战争受益的相关品种，其实很多今天还是涨的，油价也向上破 100 了。继续这样跌，伊朗局势没变化，海峡继续封闭，资金也许用不了几天就切换回来。至于有色，继续是过气杀估值，基本上是回吐 1 到 2 月涨幅，要怪就怪国际局势让石油成为了资源的焦点吧，油都没得加，也没人关心这些了。

而新能源表现优异，其实也是吃油价红利，但不一样的是新能源也是科技，汽车销量正在复苏，海外进展肯定因为油价涨而超预期，可以说既有科技又有战争属性了，但问题是 q1 业绩大家都一般，受益逻辑估计 q3 才能传达到财报上。但相对化工，新能源更容易拔估值是真的。

而另一方面，消费也有异动，茅台大涨 3%，消费其实跟 ai 跟科技跟战争都关系不大，谁涨谁跌都独立，主要就看股息率和市场情绪，没主线时偶尔涨一点，市场主线明确的时候就没表现。但对于很多人来说，这样全年微涨不跌，已经比很多高位买入大跌的股票好很多了。

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