根据摩熵医药 - 院销智策数据库数据显示，2025 年第二季度国内司美格鲁肽院端区域市场呈现明显分化格局：四川省销售额同比暴涨 114%，实现高速扩容；山东省整体稳健增长，市场格局稳定；新疆维吾尔自治区销售额大幅回落，同比大跌 62%。三大省份分别代表了增长、稳健、下滑三种市场形态，也直观反映出当下 GLP-1 药品赛道的区域竞争差异。本文结合 2023-2025 年连续三年二季度数据，深度拆解三省市场特征、核心城市表现及背后原因。

一、行业背景

2026 年国内 GLP-1 赛道竞争进入白热化阶段。国产仿制药、双靶点新药陆续上市，口服司美格鲁肽等新剂型逐步普及，整个行业告别粗放式增长，转向区域精细化运营。本次分析数据均摘录自头豹研究院《2026 年中国生物创新药市场跟踪报告：司美格鲁肽 2025 年第二季度市场回顾》，依托摩熵医药精细化院端销售数据库，数据覆盖省、市、区县及各级医院维度，结论具备权威性与参考价值。

二、三大省份 2025 年 Q2 院端销售详细解读

（一）山东省：整体稳健增长，核心城市领跑，下沉市场潜力巨大

根据摩熵医药 - 院销智策数据库统计，2023-2025 年 Q2 山东省司美格鲁肽院端销售额、销量持续走高。2025 年 Q2 全省销售额达 3949.1 万元，销量 71655 盒，销量与 2024 年同期基本持平。

全省市场呈现高度集中特点：济南、青岛、烟台三大核心城市占据主要市场份额，其余地级市销售规模偏低，县域及基层医疗市场渗透不足，后续下沉拓展空间充足。月度销售呈现 "5 月承压、6 月修复 " 的波动特征，主要受竞品分流、院内就诊节奏影响。

济南：全省第一大市场，2025 年 Q2 销售额 753.8 万元，销量 13973 盒。销售额持续增长，但销量小幅回落，属于 " 量价分化 "，主要因 GLP-1 竞品冲击、口服新剂型仍处于临床培育期。

青岛：市场韧性最强，2025 年 Q2 销售额 543.8 万元，销量 10926 盒，在竞品冲击下依旧稳步增长，当地医疗机构对原研剂型认可度较高。

烟台：位列全省第三，2025 年 Q2 销售额 752.6 万元，销量 12676 盒，较 2024 年同期小幅回调，新剂型接受度不足是主要影响因素。

（二）新疆维吾尔自治区：销量销售额双下滑，市场高度集中于首府

根据摩熵医药 - 院销智策数据库数据，新疆司美格鲁肽市场在 2024 年 Q2 达到峰值，全季度销售额 3268.4 万元、销量 53652 盒；2025 年 Q2 大幅回落，销售额仅 1232.1 万元，销量 21303 盒，跌幅显著。

区域结构极度集中：乌鲁木齐一城独大，喀什、克拉玛依为区域第二、第三大市场，全疆大部分地州销售规模微弱，下沉市场几乎未开发。此外，2025 年 4 月多地出现零销售情况，叠加医保政策调整，进一步放大市场波动。

乌鲁木齐：新疆绝对核心市场，2025 年 Q2 销售额 521.9 万元，销量 9036 盒，量价同步大幅下滑，竞品分流、新剂型准入谨慎是核心原因。

喀什：南疆核心市场，2025 年 Q2 销售额 187.3 万元，销量 3232 盒，较去年同期近乎 " 腰斩 "，基层医疗覆盖不足制约市场复苏。

克拉玛依：北疆重点市场，消费能力强、价格敏感度低，2025 年 Q2 销售额 124.1 万元，销量 1906 盒，受 4 月断货、竞品下沉影响明显。

（三）四川省：逆势暴涨 114%，全域持续扩容，成都核心地位稳固

根据摩熵医药 - 院销智策数据库统计，四川省是三大省份中唯一实现翻倍增长的区域。2023 年 Q2 全省销售额 1276.1 万元，2025 年 Q2 攀升至 2728.5 万元，两年增幅 114%；销量从 22971 盒增长至 47497 盒，实现销量翻倍。

月度销售结构持续优化，告别早年单月独大的局面，2025 年每月销售额均稳定在 750 万元以上。市场同样呈现 " 头部集中 " 特征，成都贡献近半数销售额与销量，德阳、绵阳为第二梯队，省内其他地市仍有较大挖掘空间。

成都：西南区域核心标杆，2025 年 Q2 销售额 1348.8 万元，销量 21816 盒，量价同步稳步上涨。依托顶尖医疗资源、成熟慢病诊疗体系，即便面对竞品冲击与新剂型培育压力，依旧保持高增长。

德阳：四川第二大市场，依托成都经济圈红利，2025 年 Q2 销售额 217.5 万元，销量 3452 盒，持续温和增长。

绵阳：川西北医疗中心，2025 年 Q2 销售额 190.9 万元，销量 3675 盒，打破前期增长瓶颈，基层渗透成效显著。

三、三大省份市场总结

综合摩熵医药数据库三年数据来看，三省市场差异本质是区域医疗资源、竞品布局、新剂型接受度、医保政策四大因素共同作用的结果：

四川：医疗消费需求旺盛、学术推广到位，全域进入上升通道；

山东：市场成熟、需求稳定，增长瓶颈来自下沉市场；

新疆：市场波动大，依赖核心城市，政策与竞品对市场影响极强。

放眼整个 GLP-1 赛道，粗放式增长时代已经结束，未来药企想要突围，必须走区域差异化深耕、下沉市场挖掘、新剂型临床推广三大路线。

四、延伸答疑

Q1：为何四川司美格鲁肽销量、销售额能实现 114% 的大幅增长？

A1：根据摩熵医药 - 院销智策数据库分析，一方面成都作为西南医疗中心，慢病管理、减重等需求基数庞大；另一方面当地持续开展临床学术教育，原研剂型处方稳定，同时基层医疗机构逐步完成产品准入，叠加竞品分流影响较小，多重因素推动市场持续扩容。

Q2：新疆市场 2025 年 Q2 出现大幅下滑，核心原因是什么？

A2：主要有三点：第一，国内多款 GLP-1 竞品集中上市，分流院内处方；第二，新疆各地医疗机构对口服司美格鲁肽等新剂型评估审慎，新增长点尚未形成；第三，部分区域出现月度断货、医保支付政策调整，叠加市场过度依赖单一核心城市，抗风险能力较弱。

Q3：山东市场整体稳健，后续还有哪些增长机会？

A3：山东济南、青岛、烟台等核心城市市场已趋于饱和，未来最大增量来自下沉市场（县域医院、基层医疗机构）。同时加快口服新剂型的临床落地、强化患者教育，也能进一步拉动销量提升。

Q4：当前全国司美格鲁肽市场面临哪些行业挑战？

A4：目前最大挑战是赛道内卷加剧，国产仿制药、同类靶点新药不断抢占市场；其次口服等新剂型处于市场培育期，短期难以快速替代注射剂型；最后各省份医保政策、区域准入规则不同，对全国统一推广形成阻碍。