6 月 25 日晚间披露的公告显示，大族激光控股子公司永通智造及张家港大族拟共同投资建设年产 6000 万芯公里光纤及预制棒项目，总投资不超过 25.2 亿元。项目将建设光纤厂房、光棒及合成石英厂房等设施，分两期建设。大族激光表示，此次投资意在提升公司在合成石英、光纤预制棒及空芯光纤等核心环节的自主可控能力，强化激光与光纤业务协同。

作为一家以智能制造装备为主业的激光设备龙头，大族激光此番跨界切入光纤预制棒赛道，背后是 AI 算力建设对光纤需求的急剧拉升。据行业测算，单万卡 GPU AI 超算集群的光纤消耗量可达传统数据中心的 5 至 10 倍，光纤正从传统通信传输介质演变为智算中心内部高密度互联的关键部件。

这一转变不仅改变了光纤的产品形态，也催生了全产业链的扩产竞赛。长飞光纤凭借覆盖预制棒到系统解决方案的全栈技术矩阵持续巩固龙头地位，在 AI 数据中心特种光纤领域率先完成多款产品验证。亨通光电全线设备满负荷运转，在手订单已排至 2027 年，并启动内蒙古基地二期扩产。远东股份拟定增募资不超过 20 亿元加码 AIDC 光纤预制棒项目。中天科技启动印尼工厂特种光纤扩产，并与华为合作实现空芯光纤在数据中心内部连接的规模化应用。烽火通信等头部企业的棒纤产能同样处于高位运行状态，部分产品交货周期大幅延长。

供给端的刚性约束是此轮扩产潮的根本驱动力。光纤预制棒是光通信产业链中技术壁垒最高、利润占比最大的核心中间品，券商产业研报普遍指出，完整扩产周期长达 18 至 24 个月。这意味着即便当前全行业同步扩产，新增产能释放也需要一年半到两年的时间。在此期间，需求端仍在高速增长。

据 CRU 预测，2026 年全球数据中心光纤需求将达到 9160 万芯公里，同比增长 32%，与供给端形成显著错配。在需求井喷与供给刚性的双重作用下，全产业链加码光棒、特种光纤产能已成为行业明确发展主线，光纤预制棒作为上游核心壁垒材料，已成算力光互联赛道争夺关键。

技术迭代进一步加深了行业壁垒。空芯光纤作为下一代光纤技术方向，理论上可将光信号传输速度提升近 50%，在 AI 数据中心低时延场景中具有显著优势。国内外头部厂商已纷纷布局这一方向，试图在下一代技术周期中占据先机。大族激光此次投资明确提及空芯光纤布局，显示出其对技术前沿的跟进意图。

从资本市场的反应来看，大族激光年内股价已累计上涨逾两倍，市场对其跨界转型抱有较高预期。但公司光纤业务尚处起步阶段且未实现盈利，公告亦提示项目存在不能实现预期收益的风险。跨界者能否在技术积累、客户认证等方面与现有龙头抗衡，仍有待时间检验。但可以确定的是，AI 算力驱动的光纤扩产潮已然成形，大族激光的跨界落子，成为这场竞赛的最新注脚。

封面图片：大族激光官网