本报记者 何文英

     7 月 23 日，湖南黄金股份有限公司（以下简称 " 湖南黄金 "）发布公告称，该公司发行股份购买资产并募集配套资金暨关联交易事项正式取得湖南省国有资产监督管理委员会批复，本次集团核心黄金矿产、冶炼资产注入进程迎来里程碑。

    根据湖南黄金此前披露的公告，本次重大资产重组标的包含两大核心资产：一是向湖南黄金集团有限责任公司、湖南天岳投资集团有限公司收购湖南黄金天岳矿业有限公司 100% 股权；二是收购湖南黄金集团有限责任公司持有的湖南中南黄金冶炼有限公司 100% 股权。交易整体采用发行股份支付对价模式，同时湖南黄金计划向不超过 35 名符合证监会监管要求的特定投资者非公开发行股份募集配套资金，配套融资总额上限为 10 亿元。

    根据最新公告，湖南省国资委的相关批复提出了两大核心意见：其一，原则同意湖南黄金以发行股份方式收购上述两家标的企业全部股权，资产交易定价不得低于经湖南省国资委备案的资产评估结果；其二，原则同意湖南黄金非公开发行股票募集不超过 10 亿元配套资金的融资方案。

    从交易定性来看，本次交易构成上市公司重大资产重组与关联交易，但不会触发重组上市认定，交易完成后上市公司控股股东、实际控制人不会发生变更。

    公开资料显示，湖南黄金天岳矿业有限公司核心资产为万古大型金矿田，拥有丰富黄金资源储备；湖南中南黄金冶炼有限公司主营高砷、高硫难处理金精矿冶炼业务，二者分别补齐上市公司上游矿产资源、下游冶炼加工两大核心短板。

    福州公孙策公关咨询有限公司合伙人詹军豪向《证券日报》记者分析称，本次资产注入具备显著协同价值。一方面，湖南黄金收购万古矿区完整矿权后，黄金资源储量将大幅扩容，长期自产金产能瓶颈得以破解，有效降低对外购金精矿的依赖；另一方面，收购专业冶炼平台后，该公司将打通 " 矿山采选—黄金冶炼—精炼成品 " 完整产业链，自产金精矿可内部消化，减少外部加工成本与关联交易损耗，完整留存采、冶两端经营利润，提升整体毛利率与经营稳定性。

    公告同时提示，本次重组尚需履行多层级审议及审批流程，目前仅取得省级国资监管部门批复，后续还需提交湖南黄金股东会审议，同时需完成证监会等监管机构相关核准程序。股东会审议能否顺利通过、监管核准落地时间均存在不确定性。

    湖南黄金相关负责人对《证券日报》记者表示：" 我公司将持续跟进本次重大资产重组全流程进展，严格依照资本市场信息披露规则，及时发布后续相关公告。"