截至 10:23，芯片概念震荡活跃，同指数费率最低标的——科创芯片 ETF（588290）下跌 2.83%。成分股方面，芯源微上涨 4.72%，中科飞测上涨 1.59%，安集科技上涨 1.02%，中微公司上涨 0.09%。

消息面上，存储模组厂宇瞻科技近日指出，随着全球三大 DRAM 原厂新增产能几乎全数投入 HBM、服务器 DDR5 及 LPDDR5X 等 AI 产品，导致一般 DDR5、DDR4 和工控市场供货持续减少。

依原厂规划，未来分配给模组厂的 DRAM 供应量仍将下降，价格持续走高，供需失衡至少延续至 2027 年上半年。

为应对缺货风险，宇瞻、威刚、十铨等存储模组厂积极建立库存；威刚预估内存缺货将到 2027 年，十铨亦认为 2026 至 2027 上半年需求庞大且价格高位运行。

宇瞻科技认为，2027 年下半年能否缓解需观察原厂扩产及 AI 需求变化，在 AI 投资未见明显降温前，DRAM 及企业级存储 " 又贵又缺 " 的格局短期难改。此轮涨价已冲击成本敏感的 PC 与智能手机市场，部分品牌厂缩减或延后存储采购。同时，随着 DDR5 价格攀升，更具成本效益的 DDR4 需求有望回温，且其供给受原厂谨慎的资本开支与理性供给管理支撑。SK 海力士关于价格过快上涨非长期健康状态的表态，并非预示价格见顶，而是龙头厂商意图适度释放供给、延长景气周期，以实现企业价值最大化。

相关研究机构表示，AI 算力需求爆发带动服务器端 DRAM 和 HBM 需求上升，行业供给收缩推动存储产品价格上涨，存储板块呈现量价齐升态势。国内存储芯片龙头产能持续释放，制造良率稳步优化，将充分受益于本轮存储上行周期。（风险提示：以上信息仅供参考，不构成投资建议。入市有风险，投资需谨慎。）