格隆汇 8 月 5 日｜半导体板块持续走强，截至 13:47，南方基金旗下半导体 ETF 南方 ( 159325 ) 标的指数涨超 7.7%，近 10 日获得 1.6 亿元资金净流入；南方基金旗下科创新材料 ETF 南方 ( 588160 ) 标的指数涨超 7%，近 10 日获得 1.15 亿元资金净流入。

消息面上，根据集邦咨询 ( TrendForce ) 最新的内存行业研究，DRAM 供应短缺预计将持续到 2027 年。

机构指出，全球半导体设备景气度持续上修，海外设备、零部件已出现 " 量价齐升 " 情况，海外交期大幅延长，国产设备、零部件经历 " 十四五 " 期间的修炼，能力大幅提升，具备充足的出海潜力。除了外部制裁因素外，全球缺货使得国内下游客户获取海外设备、零部件的难度进一步提升，国内市场的国产替代进程将大幅加速。

华泰证券研报认为，AI 科技链板块基本面高景气趋势未变，其中玻纤电子布、洁净室受益于量价齐升。虽然 7 月以来电子布等 AI 科技链新材料企业的股价已普遍回调超过 30%，但 2026 年以来累计涨幅仍在反映业绩高增长趋势，且 WAIC 展也显示出国产算力和大模型的最新进展，未来有望成为推动国产 PCB 及上游材料成长的重要推动力。中长期继续看好玻纤、洁净室等高景气板块，重视玻璃基板从 0 到 1 的突破。

半导体 ETF 南方 ( 159325 ) 跟踪中证半导体行业精选指数，从半导体行业选取 50 只规模较大、盈利能力较好、研发投入较高且具备成长潜力的上市公司证券，其管理费 0.15%/ 年、托管费 0.05%/ 年，综合费率居市场最低一档。

科创新材料 ETF 南方 ( 588160 ) 跟踪上证科创板新材料指数，选取科创板 50 只先进基础材料与关键战略材料领域上市公司，其联接基金（A 类：020685，C 类：020686 ) 。