专题：从单一赛道抱团走向多元均衡 非科技板块迎来配置窗口

美光科技公司 CEO 桑杰・梅赫罗特拉表示，人工智能已经从根本上改变了存储行业，这是一个素来容易经历繁荣与萧条周期的行业。

梅赫罗特拉在当地时间周四晚间的一次采访中表示：" 如今，没有内存就谈不上人工智能。人工智能系统需要更多内存，需要更高性能的内存，还需要更低功耗的内存。因此，内存的价值逻辑已经彻底改写。"

他发表此番言论之际，美光正在爱达荷州博伊西市总部附近建设一座大型半导体制造工厂。该项目是美光计划在美国制造业与研发领域投入 2500 亿美元投资的一部分。据梅赫罗特拉介绍，仅博伊西厂区最终就将建成两座晶圆厂，每座厂区的面积约相当于 10 个足球场；单座晶圆厂所用钢筋总量足以绕地球两圈。博伊西的首座晶圆厂预计将于 2027 年年中开始生产晶圆。如此大规模的投资，体现出梅赫罗特拉认为人工智能已经极大地改写了存储行业的发展前景。

存储行业历来具有周期性：需求旺盛阶段会促使厂商扩充产能，最终却又因供给过剩导致价格下跌。不过，工程师出身、在芯片行业从业逾 40 年且曾联合创办闪迪公司的梅赫罗特拉表示，人工智能正在催生更具持续性的需求来源。

他说，机遇并不仅限于数据中心。梅赫罗特拉预计，未来数年，自动驾驶汽车、机器人以及搭载人工智能的消费设备都将需要越来越多的存储器。

" 如今存储至关重要，" 梅赫罗特拉说，" 这也是我将其称作 AI 时代战略基础设施的原因。"

梅赫罗特拉表示，这类需求也在改变客户对于存储器的价值认知。他说，客户不再只是简单招标、选择报价最低的供应商采购产品，存储器越来越需要与其适配的处理器及系统同步开展设计。梅赫罗特拉称，这使得存储器成为整套系统性能的关键，而不再仅仅是普通零部件。

" 我们在客户的产品研发周期中，介入得越来越早，与他们开展紧密合作。" 他表示，" 我们的客户已经认识到存储器的价值，正是依靠存储器，他们才得以打造出拉动自身业务增长的核心产品。"

他表示，即便美光全力生产，依旧无法满足这部分市场需求。

梅赫罗特拉表示：" 我们各个终端市场的所有客户，会把我们生产的产品全部采购。" 他补充道，目前数据中心客户的采购需求，比美光能够承诺供应的规模高出约 50%。

这家存储芯片厂商正通过与客户签订长期协议，更清晰地掌握需求情况。对于历来受现货市场波动影响巨大的行业而言，这又是一项重要转变。在 6 月末的最新财报电话会议上，美光宣布已同 16 家客户签署五年期战略协议。梅赫罗特拉称，此后公司又敲定了更多合作。

" 客户已经承诺采购对应供货量，" 梅赫罗特拉说，" 因此，这让我们的需求得到保障。"