8 月 2 日晚间,华新建材(600801)发布公告,拟通过控股全资子公司华新中亚投资(武汉)有限公司分两阶段收购 Holderfin B.V. 间接及直接持有的 Holcim Philippines Inc.(HPI)股权。
第一阶段以 HPI 企业价值 7.8 亿美元为定价基础,收购 Clinco Corporation 99.9997% 股权、Cemco Holdings Inc. 36.8038% 股权、Union Cement Holdings Corporation 27.51% 股权,从而间接持有 HPI 67.623% 股权,收购代价约为 5.27 亿美元,将依据交割时 HPI 现金、债务、集团非贸易往来款及营运资金情况调整。
第二阶段将在三年后通过认购期权或认沽期权实施,收购卖方直接持有的 HPI 约 31.38% 股权,对价为 HPI 最新审计年收入(扣除扩产带来的收入增加)× 2.4 × 31.377%,且不低于 2.8 亿美元。
交易卖方 Holderfin B.V. 系 Holcim Limited 全资子公司,同时持有华新建材第一大股东 Holchin B.V. 100% 股权;截至公告披露日,Holchin B.V. 持有华新建材 40.19% 股份,本次收购构成关联交易。
HPI 成立于 1964 年,注册地址为菲律宾达义市,注册资本 100 亿菲律宾比索,核心业务涵盖熟料、水泥、骨料及干混砂浆生产与销售,在菲律宾拥有 4 座大型水泥工厂和 1 座粉磨站,熟料年产能 520 万吨、水泥年产能 900 万吨,覆盖吕宋岛与棉兰老岛核心市场。
财报显示,HPI 2025 年实现营业收入 3.75 亿美元,净利润为 -6527.1 万美元;2026 年 1 至 4 月实现营业收入 1.31 亿美元,净利润为 -519 万美元。
华新建材表示,本次交易将完善其在东南亚的产业布局,扩大全球产能规模,提升国际市场影响力与抗周期经营能力。
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