8 月 5 日，A 股市场震荡上行，上证指数收涨 1.47%，创业板指涨 1.32%。半导体、算力硬件产业链再度爆发。截至收盘，中证半导体材料设备主题指数涨超 9%，国证半导体芯片指数涨超 6%，相关产品如半导体设备 ETF 广发（560780）、芯片 ETF 广发（159801）等涨幅居前。从资金流向看，自 7 月以来截至 8 月 4 日，半导体设备 ETF 广发（560780）已获近 50 亿元资金净买入，最新规模超 108 亿元，反映出资金对半导体设备这一关键环节景气度的持续认可。

业内人士表示，本次行情并非短期脉冲，而是消息面、产业基本面等多维共振的结果。据报道，韩国三星电子和 SK 海力士正在评估中国中微公司的芯片制造设备，考虑将其用于旗下中国工厂，引发市场对国产设备从 " 内循环 " 替代向 " 外循环 " 出海的逻辑重估。业内分析认为，若中微公司能够进入国际头部厂商供应链，有望在国产替代之外打开海外 " 第二道增长曲线 "。据悉，目前中微公司已开发出 54 种高端半导体设备，截至 2026 年 6 月底累计超过 8800 个反应台在国内外 220 余条生产线实现量产。全球 AI 算力需求持续扩容，叠加国产替代加速，本土晶圆厂扩产与上游订单同步兑现，自主可控主线长期配置价值凸显。

助力投资者把握芯片产业链景气度持续上行机遇，广发基金布局有 5 只半导体相关 ETF，覆盖从上游设备材料到下游光互联的核心环节。具体来看，半导体设备 ETF 广发（560780）聚焦芯片制造 " 母机 "，更直接受益于晶圆厂扩产；芯片 ETF 广发（159801）覆盖半导体全产业链，表征板块整体表现；科创芯片 ETF 广发（589160）硬科技属性突出，聚焦科创板龙头；科创芯片设计 ETF 广发（589210）锚定芯片设计环节，赛道纯度高、成长弹性更大；通信 ETF 广发（159507）以光模块承接 AI 流量爆发，受益于算力网络持续扩容。

展望后市，多家机构普遍认为 AI 仍将是 2026 年下半年的核心投资主线。从各环节来看，半导体设备受益于全球晶圆厂扩产与自主可控双重驱动，头部厂商订单饱满，全球半导体设备市场正进入 AI 驱动的长景气周期，据 SEMI 预测，2026 年全球 12 英寸晶圆厂设备支出预计达 1330 亿美元；芯片制造及设计环节受益于 AI 大模型训练与推理需求持续放量，叠加端侧 AI、智能汽车、具身智能等场景加速落地，算力芯片市场进入高速扩张期，全球智能计算芯片市场规模预计 2024-2029 年 CAGR 达 37.5%，中国增速更高达 46.3%；通信光模块环节受益于 AI 流量沉淀的光连接需求，LightCounting 预测 2029 年全球光模块市场达 373 亿美元， AI 运力正从通信板块的 " 边缘叙事 " 走向 " 核心增长极 "。投资者可借助 ETF 便捷布局。