9 月 18 日，浙江、湖南两地证监局密集披露多张罚单，直指券商分支机构内控失效与从业人员执业失范两大行业常见问题。

其中，湖南证监局披露的罚单则与证券从业人员 " 代客理财 "" 全权委托 " 有关。罚单显示，中泰证券从业人员杨文明被给予警告，并处以 50 万元罚款，事涉杨文明私下接受客户委托买卖证券。

涉案期间，杨文明系中泰证券从业人员，2017 年 10 月 10 日至 2017 年 11 月 30 日、2020 年 4 月 24 日至 2021 年 1 月 14 日以及 2022 年 11 月 3 日至 2024 年 1 月 4 日期间，杨文明接受谭某委托，通过下达交易指令的方式操作张某普通账户，累计交易金额 1.91 亿元，账面亏损 182.92 万元。

2017 年 11 月 10 日至 2024 年 3 月 6 日期间，杨文明接受谭某委托，通过下达交易指令的方式操作张某信用证券账户，累计交易 23.38 亿元，实际亏损 9023.31 万元。前述两个账户累计交易 25.3 亿元，合计账面亏损 9206.22 万元。杨文明接受委托期间未产生违法所得。

该案时间跨度长达七年、涉及信用账户杠杆交易，且期间多次发生账户控制权转移，暴露出券商在交易终端信息（如 IP/MAC 地址）异常监测、从业人员行为网格化管理以及客户账户权限动态复核等核心风控环节存在深层次漏洞。