看好 AI 驱动互联网商业模式升级，关注新消费与红利股，以及独立第三方物流扩张属性。

截至 9 月 22 日 10 点 5 分，上证指数涨 0.33%，深证成指涨 1.11%，创业板指涨 1.74%。半导体、元件、云游戏等板块涨幅居前。

ETF 方面，港股通互联网 ETF 易方达（513040）涨 1.82%，成分股腾讯控股（00700.HK）、心动公司（02400.HK）涨超 5%，汇量科技（01860.HK）、百度集团 -W（09888.HK）、阿里巴巴 -W（09988.HK）、哔哩哔哩 -W（09626.HK）、快手 -W（01024.HK）、金山云（03896.HK）、阅文集团（00772.HK）、金山软件（03888.HK）等上涨。

消息面上，在 "2026 产业未来大会 " 上，图灵量子 CEO 杨林表示量子计算机预计还需 3-5 年才能从 " 不太好用 " 到 " 好用但有点贵 "，再到 " 大家都用得起 "。同时，麦肯锡报告显示全球超 300 家企业布局量子技术，2025 年全球量子计算企业营收持续增长。量子计算商业化前景预期改善，成为计算机板块今日上涨的核心催化。

中金公司表示，ROIC 或将达中高双位数。我们预计 9 月季度阿里云外部收入同比增速将达 51%，之后两个季度继续加速；云 EBITA 利润率同步提升至 12%，长期 20% 的 EBITA 利润率与 5 年外部云收入千亿美元目标，落地路径均较此前更为清晰。从模型层看，Qwen3.8-Max 能力达到国内第一梯队，Max 级别模型首次开源。从应用层看，AI 办公成为下一个主战场，企业上下文或是关键。

腾讯控股 -R：腾讯控股有限公司是一家主要提供增值服务（VAS）、网络广告服务以及金融科技及企业服务的投资控股公司。该公司主要通过四个分部开展业务。

心动公司：心动有限公司是一家从事游戏运营的投资控股公司。该公司经营两个分部，包括游戏分部和 TapTap 平台分部。

汇量科技：汇量科技有限公司是一家从事提供广告技术服务和营销技术服务的新加坡公司。该公司的产品与服务包括 Mintegral（用户获取与变现）、GameAnalytics（资料分析）、Nativex（效果行销）、Mindworks 与 Playturbo（广告创意）以及 XMP（提效工具）。

百度集团 -W：百度集团股份有限公司是一家中文互联网搜索服务的提供商。该公司通过两个分部开展业务，百度核心业务分部和爱奇艺分部。

阿里巴巴 -WR：阿里巴巴集团控股有限公司是一家主要从事提供技术基础设施及营销平台的投资控股公司。该公司通过四个部门运营业务。

港股通互联网 ETF 易方达（513040.SH）跟踪中证港股通互联网指数，易方达港股通互联网 ETF 精准覆盖电商平台、内容生态、社交媒体及软件服务等核心互联网领域，产品流动性充裕，其指数特征与当前 AI 技术驱动互联网商业模式升级的市场主线高度契合，为投资者提供了便捷的配置选择，前五大权重股包括腾讯控股、阿里巴巴 -W、小米集团 -W、美团 -W、贝壳 -W。